Comment préparer un état des flux de trésorerie

Principes de base des tableaux de flux de trésorerie

Avant de préparer un tableau des flux de trésorerie, il est important de rassembler toutes les données financières nécessaires, y compris les comptes de résultat et les bilans. Lorsque ces éléments sont en place, commence par calculer les flux de trésorerie provenant des activités d'exploitation. Il s'agit généralement de la première section du tableau des flux de trésorerie. Ici, tu devras ajuster le revenu net pour les éléments qui n'ont pas affecté la trésorerie. \Par exemple, les amortissements n'utilisent pas de liquidités mais sont souvent inclus dans le revenu net. \Ensuite, il y a le flux de trésorerie provenant des activités d'investissement. Il enregistre les liquidités dépensées ou reçues pour des investissements à long terme tels que les biens immobiliers ou les équipements. Il peut également inclure les dépenses en recherche et développement. \n \NEnfin, tu as les flux de trésorerie provenant des activités de financement. Il s'agit de l'argent provenant des investisseurs ou des banques et de l'argent versé aux actionnaires. Il peut s'agir de fonds provenant de l'émission d'actions ou d'emprunts, ou versés sous forme de dividendes ou de remboursement de dettes. \nNNous rappelons que la somme de toutes ces sections donnera le résultat de ta variation totale de trésorerie. \( \text{ Total Change in Cash = } \r} \text{ \text{ Cash Flow from Operating Activities + } \r} \text{ \text{ Cash Flow from Investing Activities + Cash Flow from Financing Activities } \)

Importance des tableaux de flux de trésorerie dans les études commerciales

Les tableaux de flux de trésorerie font partie intégrante de la compréhension de la santé financière d'une entreprise. Il montre l'efficacité avec laquelle une entreprise génère des liquidités pour payer ses dettes et financer ses dépenses d'exploitation. Le tableau des flux de trésorerie est couramment utilisé par les investisseurs, les créanciers et d'autres personnes pour évaluer :

• La capacité de l'entreprise à générer des flux de trésorerie positifs dans les années à venir.
• la capacité de l'entreprise à verser des dividendes et à remplir ses obligations.
• Les raisons des écarts entre le bénéfice net et les liquidités nettes fournies (ou utilisées) par les activités d'exploitation.
• Dans les sections sur les flux de trésorerie d'investissement et de financement, les utilisateurs peuvent voir l'investissement d'une entreprise dans les ressources et leurs sources de trésorerie

Comment préparer le tableau des flux de trésorerie à partir du bilan ?

Un tableau des flux de trésorerie peut toujours être préparé à partir des données du bilan et du compte de résultat de l'entreprise. En comparant les bilans de deux périodes consécutives et en les complétant avec les données du compte de résultat, tu peux construire un tableau des flux de trésorerie fonctionnel, en décomposant les données en activités d'exploitation, d'investissement et de financement.

Explication du lien entre le tableau des flux de trésorerie et le bilan

Un bilan reflète l'actif, le passif et les capitaux propres d'une entreprise à un moment précis. Il est statique car il représente un moment particulier. En revanche, le tableau des flux de trésorerie indique le montant des liquidités générées et utilisées par une entreprise au cours d'une période donnée. Par conséquent, le tableau des flux de trésorerie rend compte des flux dynamiques d'argent entrant et sortant de l'entreprise. Cela peut sembler plus logique si l'on considère ce qui suit :

• Les bilans fournissent un précis de ce qu'une entreprise possède et doit à un moment donné.
• Un tableau des flux de trésorerie retrace les flux d'entrée et de sortie d'argent au cours d'une période entière.

Le bilan et le tableau des flux de trésorerie sont liés car les liquidités provenant des activités d'exploitation dans le tableau des flux de trésorerie sont liées à l'actif et au passif à court terme du bilan. En outre, les flux de trésorerie provenant des activités d'investissement et de financement correspondent respectivement aux actifs à long terme (immobilisations corporelles) et aux passifs à long terme (prêts), ainsi qu'aux variations des capitaux propres du bilan. Il est essentiel de comprendre ces liens car ils révèlent comment les activités d'exploitation, d'investissement et de financement se manifestent dans la composition du bilan.

Guide étape par étape pour extraire des informations d'un bilan

Pour passer du bilan au tableau des flux de trésorerie, tu extrais les changements dans les lignes du bilan d'une période à l'autre et tu intègres ces changements aux données du compte de résultat. Voici comment procéder :

Étape 1 : Identifier les changements dans les comptes d'exploitation hors trésorerie

Tu commences par examiner les changements dans les comptes d'exploitation hors trésorerie du bilan. Il s'agit souvent des comptes clients, des stocks, des comptes fournisseurs et des charges à payer. Habituellement, une augmentation dans un compte d'actif opérationnel (comme l'inventaire) indique l'utilisation de liquidités, donc elle est soustraite du revenu net.

Étape 2 : Résoudre les changements dans les activités d'investissement

L'étape suivante consiste à analyser les changements dans les comptes d'investissement figurant au bilan. Cela comprend les changements dans les comptes d'actifs à long terme tels que les immobilisations corporelles. Si les immobilisations corporelles ont augmenté par rapport à la période précédente, la différence représente l'argent utilisé pour les activités d'investissement.

Étape 3 : Évaluer les changements dans les activités de financement

La dernière étape pour extraire des informations du bilan concerne les comptes de financement. Il peut s'agir de la dette à long terme, de la dette à court terme et des capitaux propres. Si la dette à long terme a augmenté au cours de la période, par exemple, cela signifie que l'entreprise a emprunté de l'argent. Après toutes ces étapes, la valeur obtenue doit être la variation de l'argent entre les deux périodes du bilan. Cette variation affinée de l'encaisse doit correspondre à la variation déjà déclarée du compte de trésorerie de l'entreprise. N'oublie pas que l'objectif ultime est d'exprimer avec précision comment l'encaisse a changé au cours de la période et où ces flux de trésorerie se sont produits. Cela peut éclairer même des activités commerciales complexes, contribuant ainsi à donner une image plus complète de la santé financière d'une entreprise.

Comment préparer un tableau des flux de trésorerie, étape par étape

Pour rédiger un tableau des flux de trésorerie précis, il faut suivre les bonnes étapes et savoir quelles données financières inclure. Le tableau des flux de trésorerie se divise globalement en trois catégories : les flux de trésorerie liés aux activités d'exploitation, les flux de trésorerie liés aux activités d'investissement et les flux de trésorerie liés aux activités de financement. Il est essentiel de bien comprendre chacune de ces catégories et de rendre compte de chacune d'entre elles avec précision pour obtenir une perspective informative des mouvements de trésorerie de l'entreprise.

Recueillir et organiser les informations pertinentes

La première étape de la création d'un tableau des flux de trésorerie consiste à obtenir et à organiser toutes les informations financières nécessaires. Celles-ci proviennent principalement de deux sources : le compte de résultat et le bilan. \nTout d'abord, trouve le revenu net au bas du compte de résultat. Ce chiffre devient le point de départ du calcul des flux de trésorerie liés aux activités d'exploitation. \nEn second lieu, tu dois rassembler deux bilans consécutifs, en utilisant celui de la dernière période pour extraire les liquidités à la fin de la période et celui de la première période pour obtenir les liquidités initiales et les changements dans les postes du bilan. \Voici quelques conseils pour la création d'un tableau des flux de trésorerie :

• Extrais le résultat net du compte de résultat.
• Obtiens deux bilans consécutifs. Le plus récent fournira le solde de trésorerie final
• Rassemble tous les coûts, dépenses, pertes, revenus et gains qui impliquent des mouvements de trésorerie.
• Identifie les dépenses sans effet sur la trésorerie telles que les dépréciations ou les amortissements.

Tu devras ensuite ordonner ces chiffres de manière structurée, en les séparant en activités d'exploitation, d'investissement et de financement. Cela permet de s'assurer que les calculs sont correctement effectués dans leurs sections respectives. \n

Compléter le tableau des flux de trésorerie avec des instructions détaillées

Maintenant que tu as rassemblé et organisé tes données financières, tu es prêt à compléter ton tableau des flux de trésorerie. \n \nCommence la section sur les flux de trésorerie provenant des activités d'exploitation en notant le revenu net comme premier élément de la ligne. Soustrais ou ajoute les variations de l'actif et du passif à court terme. En outre, les dépenses sans effet sur la trésorerie, comme la dépréciation ou l'amortissement, doivent être rajoutées dans cette section, car le revenu net du compte de résultat est un chiffre basé sur la comptabilité d'exercice plutôt que sur la comptabilité de caisse. \n- Ensuite, il s'agit d'enregistrer les activités d'investissement. Il s'agit de noter les changements dans tes actifs à long terme. Si une entreprise vend des actifs à long terme, la section des investissements montrera une entrée de fonds. Si elle a acheté des actifs à long terme, tu enregistreras une sortie de fonds. \nEnfin, pour calculer le flux de trésorerie provenant des activités de financement, note les activités qui affectent les passifs à long terme et les capitaux propres. Il peut s'agir par exemple de l'émission de nouvelles actions, du rachat d'actions, de l'obtention d'un nouveau prêt ou du remboursement d'un prêt. \Après avoir pris en compte le revenu d'exploitation et les activités d'investissement et de financement, calcule le solde final de la trésorerie et des équivalents de trésorerie. La formule est la suivante : \[ \text{ Solde de trésorerie de fin d'année = } \] \[ \text{ Solde de trésorerie de début d'année + Flux de trésorerie d'exploitation + Flux de trésorerie d'investissement + Flux de trésorerie de financement } \] Tu dois comparer ce chiffre à la trésorerie et aux équivalents de trésorerie figurant dans le bilan le plus récent. Les deux chiffres devraient concorder. Si ce n'est pas le cas, revérifie tes calculs pour identifier les divergences. Grâce à ce processus étape par étape, tu peux naviguer parmi les nombreux éléments impliqués dans la création d'un tableau des flux de trésorerie détaillé et précis.

Comment préparer un tableau des flux de trésorerie indirects ?

Dans les rapports financiers, la méthode indirecte de création d'un tableau des flux de trésorerie utilise le revenu net comme point de départ, procède à des ajustements pour toutes les transactions portant sur des éléments non monétaires, puis procède à des ajustements à partir de toutes les transactions basées sur la trésorerie. Une augmentation dans un compte d'actif est soustraite du revenu net, et une augmentation dans un compte de passif est rajoutée au revenu net. Cette méthode permet de convertir la comptabilité d'exercice utilisée dans le compte de résultat en comptabilité de trésorerie.

Distinction entre les tableaux des flux de trésorerie directs et indirects

Il existe deux méthodes principales pour présenter le tableau des flux de trésorerie : la méthode directe et la méthode indirecte, chacune ayant ses propres étapes et objectifs. Il est essentiel de comprendre la différence entre ces deux méthodes pour savoir comment préparer un tableau des flux de trésorerie indirects. La méthode directe consiste à dresser la liste des rentrées d'argent liées à l'exploitation, par exemple les ventes de biens et de services, et des sorties d'argent liées à l'exploitation, telles que les paiements de biens et de services, les intérêts et les impôts. Par conséquent, l'approche directe se concentre davantage sur les entrées et les sorties de fonds et évite une grande partie des écritures de comptabilité d'exercice. À l'inverse, la méthode indirecte, qui est plus couramment utilisée en raison de sa simplicité, commence la section des flux de trésorerie liés à l'exploitation par le revenu net du compte de résultat. Ensuite, elle corrige les transactions sans effet de trésorerie, les transactions et les reports basés sur la comptabilité d'exercice, les mouvements du fonds de roulement (actifs et passifs à court terme à l'exception des liquidités), et d'autres éléments. Voici quelques points qui méritent d'être notés pour différencier ces méthodes :

• La méthode directe fournit des informations sur les encaissements et les décaissements, tandis que la méthode indirecte fournit des informations sur les raisons des différences entre le bénéfice net et le flux de trésorerie net.
• La méthode indirecte est plus facile à préparer et prend moins de temps.
• En revanche, la méthode directe peut fournir des informations plus détaillées et est souvent préférable pour la gestion interne.

Instructions étape par étape pour le tableau des flux de trésorerie indirect

La méthode indirecte de création d'un tableau des flux de trésorerie commence par le revenu net et s'ajuste à tous les éléments non monétaires tels que les amortissements et les variations du fonds de roulement. Suis les étapes ci-dessous pour préparer un tableau des flux de trésorerie en utilisant la méthode indirecte :

Étape 1 : Commencer par le revenu net

La première ligne du tableau des flux de trésorerie, "Revenu net", est la ligne inférieure du compte de résultat.

Étape 2 : Ajuster les éléments non monétaires

Ensuite, il faut ajuster le revenu net pour les éléments qui n'ont pas impliqué d'argent réel ou qui n'étaient pas opérationnels. Les ajustements non monétaires les plus courants sont les suivants :

• Amortissement
• Impôts différés
• les rémunérations fondées sur des actions.

Les éléments sans effet sur la trésorerie sont rajoutés au revenu net, car ils ne contribuent pas aux entrées ou aux sorties de fonds de l'entreprise.

Étape 3 : Ajuster pour tenir compte des changements dans les opérations

La troisième étape de la méthode indirecte consiste à ajuster le résultat net pour tenir compte des changements dans les opérations. Ces ajustements font passer le compte de résultat de la comptabilité d'exercice à la comptabilité de caisse :

• Si les comptes clients augmentent au cours d'une période, cela signifie que les ventes sont en hausse, mais qu'aucun argent n'a été reçu au moment de la vente. Par conséquent, l'augmentation des créances doit être soustraite du bénéfice net.
• À l'inverse, si les comptes créditeurs augmentent, les dépenses sont en hausse, mais l'argent n'a pas été versé au moment de la transaction. L'augmentation des dettes est donc ajoutée au revenu net.

Les régularisations sont des facteurs importants qui causent des différences entre le revenu net et le flux de trésorerie net. Pour obtenir le flux de trésorerie d'exploitation à l'aide de la méthode indirecte, utilise la formule suivante : \[ \text{Flux de trésorerie d'exploitation = Revenu net + Amortissements + Variations du fonds de roulement}. \] Après avoir calculé le flux de trésorerie d'exploitation, continue avec le flux de trésorerie d'investissement, et enfin, le flux de trésorerie de financement pour compléter le tableau. Ce guide étape par étape devrait t'aider à compiler un tableau de flux de trésorerie indirect, représentant avec précision les entrées et sorties d'argent de ton entreprise.

Comment préparer le tableau des flux de trésorerie - Méthode directe

La méthode directe de préparation d'un tableau des flux de trésorerie donne un aperçu clair des flux de trésorerie générés par les activités d'exploitation, d'investissement et de financement. Contrairement à la méthode indirecte, qui commence par le revenu net, la méthode directe se concentre sur les entrées et sorties de fonds réelles, ce qui permet de voir plus clairement d'où vient l'argent et où il va au sein d'une organisation. Il s'agit généralement d'indiquer les recettes provenant des clients, les paiements aux fournisseurs et aux employés, les paiements et les recettes d'intérêts, ainsi que les impôts payés. Cependant, la préparation nécessite souvent plus de détails, d'autant plus que les données requises ne sont pas toujours facilement accessibles.

La méthode directe de préparation du tableau des flux de trésorerie

Il est essentiel de comprendre les étapes de la méthode directe de préparation d'un tableau des flux de trésorerie pour rendre compte avec précision des activités de trésorerie d'une entreprise. Voici une illustration avec les étapes détaillées :

Étape 1 : Activités d'exploitation

Dans cette étape, tu calculeras les liquidités provenant des activités d'exploitation en examinant les rentrées d'argent réelles provenant des clients et les liquidités réelles payées aux fournisseurs et aux employés. Ce calcul se fait généralement à l'aide de la méthode des encaissements et des paiements. Les éléments clés impliquent :

• L'argent collecté auprès des clients : Habituellement, cela commence par le produit des ventes, avec des ajustements effectués pour les changements dans les comptes clients et les produits non gagnés.
• L'argent versé aux fournisseurs : Cela commence par le coût des marchandises vendues (COGS), et des ajustements sont effectués pour tenir compte des variations des stocks et des comptes créditeurs.
• L'argent versé aux employés : Il s'agit généralement des salaires, des traitements et des autres paiements versés aux employés.
• Intérêts et taxes : Ils sont calculés séparément pour assurer un enregistrement et un suivi précis.

Le chiffre qui en résulte est le "flux de trésorerie net provenant des activités d'exploitation".

Étape 2 : Activités d'investissement et de financement

Les activités d'investissement impliquent généralement les revenus ou les dépenses provenant de l'acquisition ou de la cession d'actifs à long terme, comme les immobilisations corporelles. Les activités de financement englobent les changements dans la taille et la composition du capital du propriétaire et les emprunts de l'entreprise auprès des créanciers. Les activités d'investissement et de financement peuvent avoir un impact significatif sur les flux de trésorerie de l'entreprise et impliquent généralement de grandes quantités de liquidités, ces chiffres doivent donc être précis.

Étape 3 : Calculer la variation nette des liquidités

Après avoir ajusté toutes les activités, tu peux calculer la "Variation nette de la trésorerie au cours de la période" à l'aide de l'équation suivante : \[ \text{Variation nette de la trésorerie = } \text{Flux de trésorerie provenant des activités d'exploitation + } \text{Flux de trésorerie provenant des activités d'investissement + Flux de trésorerie provenant des activités de financement} \] Cela devrait correspondre à la variation réelle de la trésorerie et des équivalents de trésorerie de l'entreprise au cours de la période.

Avantages et inconvénients de la méthode directe

Comme toute méthode d'information financière, la méthode directe comporte son lot d'avantages et d'inconvénients qui peuvent influencer le choix de la méthode d'information d'une entreprise. \nAvantages :

• Visualisation claire : La méthode directe permet de visualiser clairement les flux de trésorerie au sein de l'organisation.
• Utile pour les prévisions : Il est plus facile d'utiliser la méthode directe pour prévoir les flux de trésorerie futurs puisqu'elle détaille séparément les entrées et les sorties de trésorerie.
• Conformité aux normes internationales : Au niveau international, de nombreuses normes, telles que les normes IFRS, recommandent l'utilisation de cette méthode.

\D'un autre côté, l'utilisation de la méthode directe n'est pas toujours le choix optimal :Inconvénients:

• Accessibilité des données : La collecte des informations nécessaires à la méthode directe peut prendre du temps et représenter un défi.
• Tracas administratifs : Elle est complexe et nécessite plus d'efforts administratifs par rapport à la méthode indirecte.

\nEn comprenant les avantages et les inconvénients de la méthode directe, tu pourras prendre des décisions éclairées pour savoir si elle est adaptée à ta situation. Quoi qu'il en soit, cette méthode offre des informations précieuses sur les opérations et la santé financière d'une entreprise.